Oportunidades, señales y signos contradictorios

44 responses to “Oportunidades, señales y signos contradictorios”

1. Hola Javier, el $CCI por lo que parece es del sector Mobile Telecommunications ($DJUSWC Fza sect -0,64).

   Eso si, el valor tiene una pintaza y ha realizado una escapada de maximos de las buenas con CPM muy alto.

   Sigo alcista con AMGEN, acción fuerte (Fza RSC +1,6) y sector fuerte tambien (Biotech Fza sect: +1,45%). Creo que no te da señal porqué se ha escapado demasiado, con un riesgo stop de +11% vs MM30.

   gracias por el articulo

   1. Aunque CCI da la impresión de haberse escapado, aún tiene un riesgo stop de 7,82.
      Tiene buena pinta, a mi me han salido unas cuantas para estudiarlas.

   2. Marti, CCI pertenece a Specialty REIT.
      http://www.stoxx.com//indices/component_information.html?isin=US2282271046

      1. En efecto. Revisa el sector de CCI Marti. A veces pasa que tienen tantos activos inmobiliarios (terrenos, torres de telecomunicaciones, etc.) que se clasifican como REIT.

         1. Pues en marketwatch aparece como telecomunicaciones moviles
            http://bigcharts.sb.marketwatch.com/quickchart/quickchart.asp?symb=CCI&insttype=Stock

            y si te vas a la propia pagina de la empresa o a wikipedia tambien, en teoria dan soporte de telefonia movil y nada tienen que ver con REITs, vaya lio

            http://www.crowncastle.com/

            http://en.wikipedia.org/wiki/Crown_Castle_International_Corp.

            1. Clasificamos según stoxx.com y en caso de no estar, investigamos en otras fuentes.

2. Por si a alguien le interesa y por aquello de comparar los resultados de los screeners para ver si lo hacemos bien, y por supuesto con el beneplácito de Javier, aquí presento las tres europeas (aún no ha cerrado USA) que haciendo máximos anuales cumplen los requisitos de compra:

   HIKMA (HIK)
   DERWENT LONDON (DLN)
   FRESENIUS MEDICAL CARE (FME)

   Ninguna haciendo mínimos anuales reúne los requisitos para venta.

   1. Gracias Iván. Este fin de semana repasaremos las señales.

3. Comentar que al pasar los screeners con todas las condiciones del sistema, se suele liar y me saca valores que no cumple algunas de las condiciones de dicho screener. Y lo que es peor, seguramente no me saca valores que sí cumplen con todos los requisitos. Sobre todo se lía con el riesgo stop y la Fuerza Mansfield.

   Es por eso que simplemente lanzo el screener de máximos/mínimos anuales con el filtro de liquidez, y voy comprobando activo por activo si reúnen todos los requisitos.

   Una vez hecho esto, DESCARTO LAS QUE NO TIENE MI BROKER.
   Yo le doy preferencia a acciones en máximos/mínimos anuales. Si no me sale ninguna entonces ya me voy a las que están a <3%

   1. A veces no es que se lie es que simplemente no actualiza el registro semanal y te enseña los valores de la semana pasada o una mezcla. Esto suele pasar los sábados.

      1. Esto de que se lía me pasa entre semana. Los findes ni me molesto en pasar screeners por lo que comentas, es un quebradero de cabeza.
         Viernes selección, finde reflexión y lunes acción 🙂

4. Hola Javier, si hay 3 impulsos bajistas (I1 I2 I3), entiendo que la pauta correctiva tendria 5 ondas (1-2-3-4-5) y con la subida actual estariamos dibujando la onda 4 ¿no es asi?

   Pero tambien hay pautas correctivas de 3 ondas ¿no? la tipica correción A-B-C. ¿En ese caso no habria solo 2 impulsos bajistas (I1 I2)?

   De hecho en pautas alcistas de 4 impulsos, las 3 ondas finales correctivas son A-B-C ¿no?
   Si no recuerdo mal los 4 impulsos incluirian 1-2-3-4-5-A-B-C
   I1 =1-2
   I2=3-4
   I3=5-A
   I4=B-C

   No podria ser la actual correcion tipo 123 en vez de 12345??

   Menudo lío tengo con el amigo Elliot

   1. Correcto. Puede ser ABC o 3 ondas aunque ese patrón suele verse al final de los I4.

      Visto lo visto yo no descartaría nada ahora bien, una pauta bajista se forma por 3 impulsos aunque a veces el tercero no logra nuevos mínimos, denotando la debilidad de los bajistas en mercados alcistas de medio y largo plazo (no puede ser de otra forma).

      1. Y como detectariamos en el hipotetico caso de que fuera un ABC??
         Porque al finalizar este I2, ahora nos fueramos a maximos ?? En este caso, el esperado I3 bajista se convertiria en el primer I1 de 4 impulsos alcistas y empezariamos nueva cuenta??
         O porque empezamos a hacer minimos crecientes y el nuevo impulso ya seria un I1 alcista sin parsar por I3 bajista??
         Menuda guerra que te estamos dando, con la brasa que te estamos dando tienes para otros dos libros mas jeje.
         Muchisimas gracias por todo

         1. Por el conteo que llevaras antes y si hubo divergencia en el Summation que te indique si será peor que 3 ondas ABC.

5. Y mis candidatas alcistas USA.
   Ni un corto. Desde luego si no abrimos ninguna operación, por falta de oportunidades no será…

   ALCISTAS USA

   AAPL DJUSCR 1,35
   FISV DJUSFA 0,39
   PG DJUSHN 0,16
   UNH DJUSHP 0,85
   CVS DJUSDR 0,34
   CCI DJUSSR 0,45
   LOW DJUSHI 0,96
   FDX DJUSAF 0,16
   DUK DJUSMU 0,62
   SO DJUSVE 0,44
   GD DJUSDN 0,69
   AEP DJUSVE 0,44
   ABC DJUSDR 0,34
   ED DJUSVE 0,44
   ALL DJUSIP 0,13
   KR DJUSFD 0,18
   CAH DJUSRD 0,43
   EIX DJUSVE 0,44
   EQR DJUSRN 0,72
   HCN DJUSSR 0,45
   MCO DJUSSP 0,37
   DTE DJUSVE 0,44

   1. He cometido un fallo muy importante y que he descubierto casi de casualidad. Lo pongo aquí por si alguien más ha caído en el mismo.

      Hice la selección de las candidatas Europeas el viernes después de haber cerrado Europa evidentemente pero USA aún no había cerrado. Suelo hacer la selección los viernes porque los fines de semana PRT se suele liar con la actualizacion de datos.

      Pues bien, cojo las candidatas Europeas y luego filtro la fuerza del sector.
      Pero como digo USA aún no había cerrado y ¿qué ha pasado? Evidentemente el SP500 tampoco había cerrado y por lo tanto todos los valores Europeos seleccionados como candidatos en realidad la fuerza Mansfield no era válida, porque el dato que teníamos aún no era el del cierre de la semana y ¡oh sorpresa! algunas de las que figuran en la lista ahora no tienen la fuerza Mansfield mínima (<0,10) o bien es el sector quien no supera esta condición. Naturalmente, habrá alguna de las descartadas que ahora posiblemente sí haya que tener en cuenta.

      Como veis es un error muy fácil de cometer. Así que a hacer la selección otra vez.

      1. Eso puede ocurrirte en el caso de que tengas seleccionadas acciones o sectores al borde del +0,10 de RSC Mans. y el S&P cierre mucho más alto que en el momento que pasaste el buscador.

         En ese caso conviene esperar al fin de semana o si compras y finalmente no da señal se sale el lunes. Tampoco es un desastre pero es un detalle a tener en cuenta.

         Gracias por compartirlo.

6. Apple va como un cohete.

   Los sectores mas fuertes son: railroad, computers, biotechnology

7. Hola Javier, a ver si puedes aclararme una duda. Cuando dices «la operativa que seguiremos será la de seguir netamente alcistas en una proporción del 25% sobre el total de la cartera», ¿te refieres a 25% de posiciones alcistas y 75% de cortos?, no lo entiendo muy bien.
   Gracias, un saludo

   1. Quiere decir que tengas más largos que cortos. Es decir, que si sumas los largos y restas los cortos al final te de una exposición del 25% del total de tu capital.

      Por ejemplo, si tienes 30.000, la suma total o neta que te comento serían 7.500. Así hasta que se aclare o reanude la tendencia.

8. Mas sorpresas!!…la correccion del impulso 1 bajista superando al impulso….no lo habia visto nunca. Al final todo va a depender de lo que diga Yellen el miercoles y la semana que viene Draghi. Si las noticias que dan gustan pues se iran todos los indices a maximos y si no gustan pues caeran. Que se va a maximos pues será un fallo de pauta nuevamente..en este caso bajista y pasaremos a no se ya que impulso…la verdad que esto es desconcertante. En fin mi consejo es que cada uno haga su propio analisis y tome las decisiones coherentemente con su analisis..yo llevo mi propio conteo y de momento no me ha dado fallo de nada y va por donde tenia que ir y haciendo lo que tenia que hacer.

   Saludos.

   1. Así es. Seguimos con una exposición relativamente baja a bolsa esperando que se oriente la tendencia.

      Saludos!

9. Adios a sanofi. Ya solo me queda un largo, Leg immobiliem.

   Javier: Espero que me vengan tiempos mejores ahora que ya tengo integrada la operativa despues de leer tus 3 libros. Me ha costado, pero este verano se me abrio una ventana y aune todos los conceptos para operar con seguridad. El problema es que llevo unos cuantos palos, los del principio por no tener claros los conceptos y los de ahora que me hacen dudar.

   Saludos

   1. Hombre, sobre Sanofi, que hoy baje un 8% cuando el mercado sube es mala pata, pero es un stop más. Yo te diría que te compares con Europa y mires si lo haces mejor. Creo que con lo que ha caído no es muy complicado hacerlo mejor (perder menos en muchos casos).

      La operativa que nosotros hacemos la tienes en el foro aguilarojasistemas y por aquí que voy poniendo algunas señales. Esto es una carrera de fondo y unos pocos stops que saltan no tienen que hacernos parar, de hecho de cada 100 operaciones, lo normal es que tengas una racha de pérdidas del 10-15%. Cuando aparece lógicamente hace dudar, pero es parte del método y me atrevería a decir que de cualquier método por muy bueno que sea.

   2. Hola Jorge,

      «Mal de muchos consuelo de tontos»,… por si te sirve de algo, a mi también me han «soplado» hoy las Sanofi, y con ello, también han sacudido mi confianza en la estrategia. De hecho, al igual que a ti, en estas últimas semanas me han saltado los stop de unas cuantas con las que llevaba buenas ganancias y te hace dudar de la operativa. Sin embargo, también es verdad, que son pérdidas sobre ganancias (aunque al estar el stop por debajo de la compra al final son ligeras pérdidas), y en mi caso, antes de seguir esta operativa de Javier, en estos momentos creo que estaría pasándolo bastante peor.

      Vamos a tener paciencia hasta contar con una definida y larga tendencia que nos haga disfrutar de buenas plusvalías, y que nos disipe las dudas que podamos tener en el presente.

      Un saludo y ánimo!!

      1. gracias Carlos. Gracias Javier

      2. Yo esta vez salvé con Sanofi ya que la vendí el viernes en apertura y en vista que el MO estaba por encima de 50 y que en principio falta un 3er impulso a la baja, pero me pasò lo mismo q a vosotros otras veces. Como dice Javier, esto es una carrera de fondo, su sistema está probado y hay que ser fieles a un sistema si es bueno. Emociones aparte.
         Ánimo!

10. Linea ADn (EMA 7) acaba de superar 80. Ahora esperar 5 dias y que se mantenga por encima y los 1950 ya deberian actuar como soporte de corto plazo. MacClellan disparado y summation cada vez más arriba.Podrias actualizar tu analisis??. Gracias

    Salu2

    1. El análisis no ha cambiado tanto en cuanto el NYSE no supere sus máximos anteriores y anule la pauta actual bajista.

11. Hola Javier, en el hipotetico caso de que en la actual subida no llegaramos a maximos y de que la correccion que tenga que venir a este ultimo tramo alcista no acabara mas abajo que el minimo que nos dejo el impulso I2 bajista, (es decir empezaramos ya con minimos crecientes aunque no tengamos todavia maximos crecientes) tambien lo catalogarias como I3 bajista??
    Si te es mas comodo, puedes tratar esta pregunta en el directo de hoy, que seguro que con graficos y de palabra te resulta mas facil explicarlo
    Muchas gracias

    1. Si no supera máximos precedentes y el I3 manda a los índices USA hacia mínimos o por encima de los mínimos, lo catalogaría como I3 ya que hay varios antecedentes en los que esa última onda o impulso no logra alcanzar nuevos mínimos al tener el mercado una presión de fondo alcista.

       1. Totalmente claro, muchas gracias

12. Gracias Javier por tu respuesta. Finalmente creo haber entendido el concepto de fallo de pauta o fallo de impulso. Creo que por su importancia deberias incorporarlo a tus cursos.
    Saludos.

    1. Recuerda que los fallos en las pautas son excepciones, pero está bien comentarlas sí.

13. no tengo conocimientos a fondo de análisis técnico, pero a mí, y aunque es pronto para decirlo, la línea del NYAD NYTOT cada vez se me asemeja más a un H-C-H (hombro-cabeza-hombro) y ya sabemos que esto anuncia un cambio de tendencia

14. Hola Javier! Algún ETF inverso del ibex35 que tenga mucha liquidez? Estoy pensando en intentar aprovechar esa tercera corrección que parece se está preparando. Gracias

    1. Lo de ETF inverso y liquidez… no suelen ser términos compatibles, y más de un índice local. Tienes este: LYXOR UCITS ETF IBEX. 35 DOBLE INVERSO DIARIO(BME:2INVE) pero es de baja liquidez.

       Si no, los CFD suelen funcionar muy bien en el lado bajista del mercado.

15. Hola Javier! Estoy analizando el corto de Abertis que planteaste hace poco y veo que quizás habría que haber salido antes por CPM5 superior a 0 dado que la siguiente semana tuvo un alto CPM. No era esta una condición de salida de cortos?
    Por otro lado, cuál es el Cfd sobre el Ibex que utilizas para cortos, porque sólo he encontrado uno y tienes que invertir mínimo 1 contrato sobre la cotización del Ibex lo que supone 10000 y pico de euros? Seguro que hay otras alternativas pero no las veo.
    Gracias!

    1. Salimos por salto de stoploss, así que no la llevamos. Fue un corto que hizo de cobertura a las eléctricas que llevamos.

       La mayoría de brokers da el CFD como el valor del Ibex, es decir, esos 10000 y pico por CFD. Luego hay otros que permiten fraccionarlo, pero prefiero no nombrarlos.

       1. Gracias, Javier. Pero sobre la salida de las posiciones cortas un CPM de 5 semanas superior a 0 no era salida por fallo técnico? Gracias de nuevo.

          1. No. Las salidas son siempre con la SMA20 del CPM, mientras que las entradas son con la SMA5. Se obtiene mejor resultado dando algo más de tiempo a que la falta de interés inversor se desarrolle, por esto tomamos una ventana temporal mayor y pasamos de 5 a 20 semanas en las salidas.

             1. Mirando el grafico de Abertis veo que en la semana de cierre de 13 de octubre en que cierra a un precio de 14.65, la media de 20 semanas de CPM es superior a 0, por muy poco, concretamente 0.03. Por eso entiendo que deberia haber generado salida antes del stop loss. Corrigeme si me equivoco y perdona si soy un poco pesado, es que no me queda claro. Gracias.

             2. La salida de CPM del corto no es >0, es >10, ojo con eso.

                Cuando esté publicado mi libro Master Trader quedarán claras las condiciones de entrada y salida, que veo que aún no quedan claras al 100% para la mayoría.